קרן גידור
מהי קרן גידור בנאמנות?
רפורמת קרנות גידור בנאמנות נכנסה לתוקפה במרץ 2023 ומאפשרת גם למשקיעים פרטיים ליהנות מאותם היתרונות של קרנות הגידור המסורתיות. קרן גידור בנאמנות הינה מוצר השקעה חכמה עם גישה לאסטרטגיות מתקדמות של קרנות גידור כמו מינוף, נגזרים, ארביטראז’ ומכירה בחסר, במטרה למקסם את הרווחים בתוך תנודתיות השוק בין אם בעליות או בירידות. הקרן מנוהלת בשקיפות על ידי מומחים פיננסיים בדרך נגישה, מבוקרת ומפוקחת על ידי הרשות לניירות ערך.
יתרונות מרכזיים של קרן גידור בנאמנות
גישה נוחה להשקעה: אין סכום מינימום נדרש, ניתן להשקיע גם סכומים קטנים, בדומה לקרן נאמנות רגילה דמי ניהול נמוכים ושקופים: דמי ניהול קבועים אשר אינם עולים על כ־1.5% בשנה, ודמי הצלחה נגבים רק על רווחים וללא מע"מ נוסף. שקיפות ופיקוח: דיווחים תקופתיים ברמה גבוהה ופיקוח הדוק של רשות ניירות ערך, מה שמקנה ביטחון רב יותר למשקיעים. נזילות גבוהה יחסית: ניתן להפקיד או למשוך כספים בדרך כלל אחת לחודש. ללא מנגנוני הגבלה: אין מנגנוני Lock Up או Gate, כלומר ניתן לפדות את ההשקעה במועדים הקבועים. יתרונות מס: המס נגבה רק לאחר מימוש ההשקעה, דבר המאפשר דחיית מס משמעותית לטווחי השקעה ארוכים. פיזור וסיכון נמוך יותר: מתאם נמוך עם שוק המניות, מה שמסייע להקטין תנודתיות ולהחליק את התשואות בתיק ההשקעות.
אסטרטגיות חוב (אג"ח) בקרן גידור בנאמנות
קרן גידור בנאמנות יכולה להשקיע באג"ח ממשלתיות, קונצרניות ואג"ח זבל תוך שימוש באסטרטגיות מתקדמות כמו רכישה והחזקה, ארביטראז’ חוב, אג"ח המרה או מינוף מבוקר, בשאיפה לתשואה גבוהה ולניהול סיכונים חכם.
פינסה (2E)(!)1 אסטרטגיות חוב קרן גידור בנאמנות
מס. קרן: 1214840
קרן גידור בנאמנות המתמקדת בחשיפה לאגרות חוב תוך שימוש במגוון אסטרטגיות השקעה, בשאיפה לייצר תשואה חיובית לאורך זמן. הקרן תעשה שימוש באסטרטגיות גידור על אפיקי האג"ח ומכשירי האג"ח השונים, תוך מתאם בינוני לשוק האג"ח המקומי.קרן גידור בנאמנות המתמקדת בחשיפה לאגרות חוב תוך שימוש במגוון אסטרטגיות השקעה, בשאיפה לייצר תשואה חיובית לאורך זמן. הקרן תעשה שימוש באסטרטגיות גידור על אפיקי האג"ח ומכשירי האג"ח השונים, תוך מתאם בינוני לשוק האג"ח המקומי.
מטרת הקרן2:
מנהל הקרן ישאף לייצר תשואה חיובית לאורך זמן, אשר תפצה על רמת הסיכון של תיק האג"ח של הקרן, באמצעות שימוש באסטרטגיות השקעה שונות, לרבות אסטרטגיות גידור על אפיקי האג"ח ומכשירי האג"ח השונים, תוך מתאם בינוני לשוק האג"ח המקומי.
אסטרטגיות השקעות2:
• ניהול סדרות אג"ח שונות של אותו מנפיק וניצול עיוותי מחיר הנובעים מפערי מח"מ, דירוג, בטחונות, סחירות וכדומה
• ניהול אסטרטגיית LONG / SHORT בין צמדי אג"ח ו/או מדדי אג"ח בארץ ו/או בחו"ל
• ניהול אסטרטגיית EVENT DRIVEN / INFLECTION POINT – מיקוד באירועים מיוחדים ושינויים מחזוריים בחברות / ענפים / ריביות / מט"ח / מח"מ
• אירועי DISTRESS – ניהול חשיפות לאג"ח שלהערכת מנהל הקרן נמצאות במצבי לחץ מסחרי ו'או כלכלי ו/או בתהליך של הסדר חוב
• השתתפות בהנפקות של מכשירי חוב אל מול פוזיציות שורט ו/או בלעדיהן
• השקעה באג"ח להמרה
• הקרן יכולה לייצר חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה ולאג"ח נטולות זיקה לישראל1
חשיפה למניות
שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30% משווי הנקי של נכסי הקרן.
החשיפה תיווצר בעיקר מיישום האסטרטגיות המפורטות לעיל2.
דמי ניהול: 0.85% ודמי הצלחה: 12.5% (דמי הצלחה נגבים מתשואה חיובית של הקרן בתקופה הרלוונטית בכפוף לעמידה ב-High Water Mark)3 .
פינסה מגיטס ניהול נכסים בע"מ משמשת כמנהל השקעות החיצוני בקרן. מנהל הקרן הינו סיגמא קרנות נאמנות בע"מ. | דרגת החשיפה המרבית בערך מוחלט למניות מהשווי הנקי של נכסי הקרן: 3- עד 30%. | דרגת החשיפה המרבית בערך מוחלט למט"ח מהשווי הנקי של נכסי הקרן: E- עד 200%. | 1– לפרטים אודות חשיפת הקרן לאג"ח שאינן בדירוג השקעה ולאג"ח נטולת זיקה לישראל ולמרכיבים נוספים המעידים על סיכון אשראי ראו את ההגדרה והמשמעות של סימן קריאה בשם הקרן בדו״ח שנתי של הקרן שפורסם ביום 28/09/2025 מס' אסמכתא: 2025-03-072366. | 2– למדיניות המלאה ולפירוט גורמי סיכון בקרן ראה תשקיף הקרן מס ' אסמכתא 2024-03-626415. | 3 – לפירוט מנגנון דמי הצלחה ופירוט מלא אודות הקרן ראה את תשקיף הקרן אשר פורסם במגנא ב- 23/12/2024 מס ' אסמכתא 2024-03-626415. ובנוסף נגבה מהקרן שכר נאמנות בשיעור 0.04%. פרסום זה אינו מהווה הצעה לרכישת יחידות הקרן. הצעת יחידות עפ"י תשקיף הקרן בלבד. המידע אינו מהווה יעוץ השקעות ו/או תחליף לייעוץ ע"י בעל רישיון כדין, המתבסס על נתוניו האישיים וצרכיו המיוחדים של כל משקיע.
